RF-CL 十月份转期通告

2019-10-17 13:49:20

 

10月17日收盘后, RF-CL美原油差价合约产品将进行转期和对应的资金调整等操作。

 

转期过程中,美原油11月合约(彭博代号CLX9)将转到12月合约(彭博代号CLZ9),RF-CL价格随之变化,为避免因转期导致账户净值变化,系统在收盘时,将对持有上述转期产品的账户进行多退少补的加减资金操作。

 

资金调整的时间为北京时间10月18日(周五)上午。

 

目前GMT时间05:38,美国NYMEX交易所美原油11月合约价格52.84美元,12月合约价格52.97美元,合约价格差为0.13美元,即 :

 

1017美油.JPG 

 

假设交易所收盘时(北京时间10月18日早晨 4:59)二者价差依然维持上述水平,那么转期过程中,多退少补的加减资金将按以下方法操作:

 

持有1手(1000桶)RF-CL多单的客户,因转期凭空上涨0.13美元,会导致在浮动盈亏处,盈利0.13x1000=130美元,所以将从余额中扣除资金130美元。

 

持有1手(1000桶)RF-CL空单的客户,因转期凭空上涨0.13美元,会导致在浮动盈亏处, 亏损0.13x1000=130美元,所以将得到回补的入金130美元。

 

以上示例,是以图中的12月合约比11月合约高0.13美元和持有1手RF-CL的情形作为计算依据实际情况以交易所收盘时的合约报价及客户持有手数为准。(倘若市场方向发生明显改变,出现12合约低于11合约,系统亦会跟随方向调整)

 

转期及多退少补的加减资金操作,是为了在旧期转新期的过程中,保持客户的资金不会因两期的客观价格不同而变化,客户不会因此获得额外盈利或损失,因为转期浮动盈亏变化和资金多退少补恰好相抵。

 

转期后,RF-CL差价合约产品将按照新月份合约进行报价

 

客户须留意转期通告,同时也提醒客户注意持仓风险。